Die wahren Kosten von ruhendem Geld
Die Inflation zehrt an Ersparnissen, die unbewegt liegen bleiben. Stellen Sie Ihre Werte ein und messen Sie den Kaufkraftverlust — und das, was Sie mit einer Anlage gewonnen hätten.
Ihre Situation
Dieser Rechner veranschaulicht einen Mechanismus zu Bildungszwecken. Die eingegebene Inflation und Rendite sind Annahmen, keine Prognosen: Die frühere Wertentwicklung ist kein Indikator für die künftige Wertentwicklung, und jede Anlage birgt das Risiko eines Kapitalverlusts. Realer Wert ausgedrückt in der Kaufkraft von heute, vor Kosten und Steuern. Stellt weder eine Fatwa noch eine Anlageberatung im Sinne des FIDLEG/LSFin dar.
Ruhendes Geld bleibt nicht neutral
Seine Ersparnisse auf einem unverzinsten Konto liegen zu lassen, vermittelt den Eindruck, «nichts zu riskieren». In Wirklichkeit ist es eine Entscheidung mit Kosten, still, aber sehr real: die Inflation. Jahr für Jahr verringert der allgemeine Preisanstieg das, was Ihr Geld zu kaufen erlaubt. Der Betrag auf dem Konto bewegt sich nicht, seine Kaufkraft jedoch erodiert.
Bei einer Inflation von 2 % pro Jahr — nahe dem langfristigen Schweizer Durchschnitt — kaufen 100 CHF von heute in 20 Jahren nur noch das Äquivalent von rund 67 CHF. Bezogen auf ein Kapital und regelmässige Einzahlungen erreicht der kumulierte Verlust rasch Zehntausende Franken. Genau das macht die Zeile «Verlust durch die Inflation» oben sichtbar.
Die doppelten Kosten: Inflation + entgangener Gewinn
Zum Kaufkraftverlust kommt eine zweite, oft übersehene Kostenart: der entgangene Gewinn. Während das Geld ruht, hätte es arbeiten können. Ein breiter Aktienmarkt hat langfristig historisch im Durchschnitt in der Grössenordnung von 7 bis 10 % pro Jahr gebracht — ein historischer Durchschnitt, ohne jede Garantie für die Zukunft. Der Abstand zwischen «unbewegter Ersparnis» und «angelegter Ersparnis» sind die Opportunitätskosten des Nichthandelns.
- Der helle Teil jedes Balkens steht für die reale Kaufkraft Ihrer ruhenden Ersparnis, Jahr für Jahr.
- Der goldene Teil steht für den zusätzlichen realen Gewinn, den die Anlage nach Abzug der Inflation gebracht hätte.
- Je länger der Horizont, desto grösser der Abstand: Die Zeit arbeitet gegen das unbewegte und für das angelegte Geld.
Sich konform vor der Inflation schützen
Die klassische Antwort auf die Inflation — sein Geld gegen Zins anzulegen — beruht auf dem Riba, der im Islam verboten ist. Der konforme Weg besteht darin, in reale Vermögenswerte zu investieren: Aktien von Unternehmen, die nach den AAOIFI-Standards gefiltert sind, physisches Gold, Immobilien, Halal-ETFs. Ziel ist nicht die Spekulation, sondern das Kapital in der Realwirtschaft arbeiten zu lassen, um die Kaufkraft zu erhalten oder sogar zu steigern.
Die Werte sind Schätzungen zu Bildungszwecken (indikative Genauigkeit). Die tatsächliche Inflation und die Renditen verändern sich im Lauf der Zeit. Dieser Rechner stellt weder eine Anlageberatung im Sinne des FIDLEG/LSFin noch eine Kaufempfehlung dar.
Lassen Sie die Inflation nicht an Ihrer Stelle entscheiden.
Dieser Rechner zeigt die Kosten des Stillstands. Der nächste Schritt — in konforme und auf Ihre Schweizer Situation abgestimmte Anlagevehikel zu investieren — gelingt mit einem Experten an Ihrer Seite. Ein erstes Gespräch, unverbindlich.